ব্যবসায়ীরা স্মার্ট সুদহার ও মুদ্রাস্ফীতির প্রতিযোগিতায় বিপাকে

বাংলাদেশ ব্যাংক বর্তমানে সুদের হার নির্ধারণে একটি নতুন পদ্ধতি চালু করছে। এর নাম "সিক্স মান্থস মুভিং এভারেজ ট্রেজারি বিল রেট বা স্মার্ট সুদহার  পদ্ধতি।" গত বছর মুদ্রাস্ফীতি রোধ করতে এবং অর্থনীতিকে চাঙ্গা করতে স্মার্ট সুদ ব্যবস্থা চালু করা হয়েছিল, যা মহামারী এবং ভূ-রাজনৈতিক পরিস্থিতির কারণে লড়াই করছিল। এরপর থেকে প্রতিমাসে বাংলাদেশ ব্যাংক এই সুদের হার জানিয়ে আসছে। যাইহোক, এই স্মার্ট সুদের হারের কারণে, ব্যাংক ঋণের সুদের হার প্রায় প্রতি মাসে বৃদ্ধি পায়। সমস্যায় পড়েছেন ব্যবসায়ী ও শিল্পপতিসহ ব্যাংক ঋণগ্রহীতারা। ব্যবসায়ীদের মতে, ক্রমাগত ঋণের হার বৃদ্ধি বর্তমান কঠিন অর্থনৈতিক পরিস্থিতিতে নতুন সমস্যা যুক্ত করেছে।

এদিকে, দেশের মোট দেশজ উৎপাদন (জিডিপি) প্রবৃদ্ধি 2023-24 অর্থবছরের দ্বিতীয় ত্রৈমাসিকে ৩.৭৮ শতাংশে নেমে এসেছে যা এই অর্থবছরের প্রথম প্রান্তিকে ৬.০১ শতাংশ ছিল। বিশ্বের বিভিন্ন দেশ মুদ্রাস্ফীতি রোধে ব্যাংক সুদের হার বৃদ্ধির ফর্মুলা গ্রহণ করেছে, যা তাদের ভালো ফলাফল এনেছে। পরবর্তীতে গত বছরের জুলাইয়ে বাংলাদেশ ব্যাংকও মুদ্রানীতির মাধ্যমে এই নতুন সুদের হার চালুর সিদ্ধান্ত নেয়, যা ওই বছরের অক্টোবরে কার্যকর হয়।

নতুন সুদের হারকে অতিরিক্ত বলে মনে করছেন অনেক ব্যবসায়ী। ভবিষ্যতে এই আগ্রহ কোথায় দাঁড়াবে তা নিয়ে আমি অনিশ্চয়তায় ভুগছি। অতএব, তারা নতুন উদ্যোগ বা লেনদেন শুরু করার সময় সতর্কতা অবলম্বন করে।

অন্যদিকে ব্যাংকগুলোর অব্যবস্থাপনা ও অনিয়মের কারণে সুদের হার স্বাভাবিকের চেয়ে অনেক বেশি। এতে দেশের সামগ্রিক উৎপাদনে নেতিবাচক প্রভাব পড়ছে, যা জিডিপিতে প্রভাব ফেলে বলে জানিয়েছেন ব্যবসায়ীরা।

আমানতের সুদের হার ৬-৭ শতাংশ এবং ঋণের সুদের হার ১২-১৩ শতাংশ হলে পার্থক্য ৬ শতাংশ বলে জানিয়েছেন ঢাকা চেম্বার অব কমার্স অ্যান্ড ইন্ডাস্ট্রির (ডিসিসিআই) সভাপতি আশরাফ আহমদ। ব্যাংকিং খাতের অদক্ষতার কারণেই এমনটা হয়েছে। এসব খরচ কমাতে হবে।

ডিসিসিআইয়ের সাবেক সভাপতি রিজওয়ান রেহমান বলেন, মূল্যস্ফীতির কারণে দ্রব্যমূল্য বেড়েছে। ব্যবসা এবং শ্রম খরচও নাটকীয়ভাবে বৃদ্ধি পাচ্ছে। এই পরিস্থিতিতে, ব্যাঙ্ক ঋণের সুদের হার বৃদ্ধির কারণে আপনার ব্যবসা ঝুঁকিতে রয়েছে।

তিনি বলেছেন: "আমি যখন আমার চাকরি শুরু করি, আমি ৮ থেকে ৯ শতাংশ সুদের হারে একটি ঋণ পেয়েছি, এবং এখন আমাকে ১৪ থেকে ১৫ শতাংশ সুদের হারে এই ঋণের সুদ দিতে হবে?" উপরন্তু, সাম্প্রতিক ব্যাঙ্ক একীভূতকরণের ঘোষণাগুলি অর্থায়নের জন্য নতুন চ্যালেঞ্জ তৈরি করেছে।

 প্রাক্তন ডিসিসিআই প্রধান আরও বলেন, “কোন ব্যাংকের সাথে কখন একীভূত হবে তা আগে থেকে কেউ জানে না। ফলে ব্যবসায়ীদের মধ্যে আতঙ্ক বিরাজ করছে। নতুন ঋণ নেওয়ার পরিবর্তে আমি সেগুলো ফেরত দিতে ব্যস্ত।” অনেক ব্যবসায়ী মনে করেন নতুন সুদের হার অত্যধিক। এই আগ্রহ ভবিষ্যতে কী হবে তা নিয়ে অনিশ্চয়তায় ভুগছে। অতএব, তারা বিনিয়োগ এবং নতুন উদ্যোগ সম্পর্কে সতর্ক। অন্যদিকে অব্যবস্থাপনা ও ব্যাংক জালিয়াতির কারণে সুদের হার স্বাভাবিক মাত্রা ছাড়িয়ে গেছে। ব্যবসায়ীদের মতে, এর নেতিবাচক প্রভাব পড়ে দেশের সামগ্রিক উৎপাদনে, যার প্রভাব পড়ে জিডিপিতে।

পোশাক খাতের উদ্যোক্তা জাহাঙ্গীর আলম বলেন, ব্যবসায়ীদের ঋণ পরিশোধের সক্ষমতা কমে যাচ্ছে। ইনস্টলেশনের বিলম্বে অর্থ প্রদানের ফলে ২ শতাংশ বা তার বেশি জরিমানা হবে। ৯ শতাংশ হারে ঋণ নিয়ে আমরা ১৩ শতাংশের বেশি পরিশোধ করি। কেন দিতে হবে? এতে আমাদের উৎপাদন ব্যাহত হচ্ছে। নতুন কর্মী নিয়োগ করা কঠিন হয়ে পড়েছে।”

বিশ্বব্যাংক ঢাকা অফিসের সাবেক প্রধান অর্থনীতিবিদ ড. জাহিদ হোসেন বলেন, মূল্যস্ফীতি নিয়ন্ত্রণে বাংলাদেশ ব্যাংক ‘স্মার্ট রেট’ চালু করেছে। এই মুহূর্তে এর কোনো বিকল্প নেই। তবে যুক্তিসঙ্গত সুদের হার চালু করা সত্ত্বেও মূল্যস্ফীতি নিয়ন্ত্রণে আনা যাচ্ছে না।

সুদের হার দ্রুত বাড়ছে

বাংলাদেশ ব্যাংকের তথ্য অনুযায়ী, চলতি বছরের এপ্রিলে ব্যাংকিং খাতে ঋণের হার ছিল ১৩ দশমিক ৫৫ শতাংশের বেশি। গত বছরের মার্চে তা ছিল ১৩.১১ শতাংশ, ফেব্রুয়ারিতে - ১২.৪৩ শতাংশ, জানুয়ারিতে - ১১.৮৯ শতাংশ, ডিসেম্বরে - ১১.৪৭ শতাংশ এবং গত বছরের নভেম্বরে - ১০.৯৩ শতাংশ।

২০২০ সালের এপ্রিলে, বাংলাদেশ ব্যাংক ব্যাংক ঋণের সর্বোচ্চ সুদের হার ৯ শতাংশ নির্ধারণ করে। তবে, বিভিন্ন দেশে মহামারী এবং যুদ্ধের প্রাদুর্ভাবের কারণে দেশের অর্থনীতি যখন সংকটে, তখন কেন্দ্রীয় ব্যাংক এই নতুন স্মার্ট সুদের হার প্রবর্তন করে।

একইসঙ্গে ডিসিসিআইয়ের সাবেক সভাপতি আরও বলেন, “কবে ব্যাংকের সঙ্গে একীভূত হবে তা আগে থেকে কেউ জানতে পারে না। ফলে ব্যবসায়ীদের মধ্যে আতঙ্ক বিরাজ করছে। তাই এখন সবাই নতুন ঋণ না নিয়ে পুরোনো ঋণ পরিশোধে ব্যস্ত।”

নতুন সুদের হারকে অতিরিক্ত বলে মনে করছেন অনেক ব্যবসায়ী। ভবিষ্যতে এই আগ্রহ কোথায় দাঁড়াবে তা নিয়ে আমি অনিশ্চয়তায় ভুগছি। অতএব, তারা নতুন উদ্যোগ বা লেনদেন শুরু করার সময় সতর্কতা অবলম্বন করে।

অন্যদিকে ব্যাংকগুলোর অব্যবস্থাপনা ও অনিয়মের কারণে সুদের হার স্বাভাবিকের চেয়ে অনেক বেশি। এতে দেশের সামগ্রিক উৎপাদনে নেতিবাচক প্রভাব পড়ছে, যা জিডিপিতে প্রভাব ফেলে বলে জানিয়েছেন ব্যবসায়ীরা।

প্রতি মাসের শেষে বা শুরুতে, বাংলাদেশ ব্যাংক বাণিজ্যিক ব্যাংকগুলিকে আগামী মাসে বিতরণ করা নতুন ঋণের জন্য প্রযোজ্য স্মার্ট সুদের হার সম্পর্কে অবহিত করে। এর অর্থ হল ডিসেম্বরে ঘোষিত স্মার্ট সুদের হার জানুয়ারিতেও প্রযোজ্য। তবে মাসিক সুদের হার গ্রাহক পর্যায়ে পরিবর্তিত হয় না। গ্রাহক যে মাসে ঋণ গ্রহণ করেন সেই মাসের বর্তমান সুদের হার পরবর্তী ছয় মাসের জন্য বৈধ থাকে।

বাংলাদেশ ব্যাংকের তথ্য অনুযায়ী, চলতি অর্থবছরের প্রথম দুই মাসে (জুলাই ও আগস্ট ২০২৩) ঋণের সুদের হার ছিল যথাক্রমে ৭.১০ শতাংশ এবং ৭.১৪ শতাংশ। পরবর্তীকালে, একই বছরের সেপ্টেম্বর এবং অক্টোবরে সুদের হার যথাক্রমে ৭.২০% এবং ৭. ৪৩% বৃদ্ধি পায়। এটি নভেম্বর এবং ডিসেম্বর ২০২৩-এ যথাক্রমে ৭.৭২% এবং৮.১৪% বৃদ্ধি পাবে। চলতি বছরের জানুয়ারির শেষে ভিত্তি সুদের হার ছিল ৮.৬৮ শতাংশ। ফেব্রুয়ারিতে তা ৯.৬১ শতাংশ হলেও মার্চে তা বেড়ে ১০.৫৫ শতাংশে দাঁড়িয়েছে।

ঋণের সুদের হার স্থিতিশীল করার জন্য, ব্যাঙ্কগুলিকে স্মার্ট হারে অতিরিক্ত ৩ % যোগ করার অনুমতি দেওয়া হয়েছে। আগে, ব্যাংকগুলিকে মূল সুদের হারে ৩.৫০ শতাংশ যোগ করার অনুমতি দেওয়া হয়েছিল।

চলতি অর্থবছরে বাংলাদেশের জিডিপি প্রবৃদ্ধি ৬ দশমিক ১ শতাংশ হতে পারে বলে পূর্বাভাস দিয়েছে এশীয় উন্নয়ন ব্যাংক (এডিবি)। যাইহোক, এটি আগামী অর্থবছরে ৬.৬ শতাংশে পৌঁছতে পারে, গত বৃহস্পতিবার প্রকাশিত এশিয়ান ডেভেলপমেন্ট ব্যাংক (এডিও) এর এপ্রিল ২০২৪ এশিয়ান ডেভেলপমেন্ট আউটলুক রিপোর্ট অনুসারে।